IPO初値予想：SBIリーシングサービス（5834）【10/12更新】

　SBIリーシングサービス（5834）の東証グロースへの新規上場が承認されました。ここでは、SBIリーシングサービスのIPOに関する基本情報から投資分析、AIによる初値予測など、詳細なデータをどこよりも早く公開します！！

1企業の基本情報

企業概要　

会社名SBIリーシングサービス（5834）
所在地東京都港区六本木一丁目6番1号
従業員数34人
業種証券・商品先物取引業
事業概要航空機、船舶などを対象としたオペレーティング・リース事業に投資するファンドの組成・販売

【企業サイト】

https://www.sbils.co.jp/

事業メモ
　ファンド事業では、投資家からの出資金や金融機関からの借入金により航空機、船舶等の大型の償却資産を購入し、航空会社や海運会社等の借り手(レッシー)にオペレーティング・リース形式で賃貸することで収益を得る事業(JOL)を行う。また、法人税の繰延効果及びリース満了時のリース物件売却によるキャピタルゲインの獲得を図る小口化商品(JOLCO)も販売する。

沿革　

代表取締役社長 久保 光男

　当社は金融商品仲介業や住宅ローン・保険等の取り扱いを行うＳＢＩマネープラザ㈱が、2016年９月に開始したオペレーティング・リースファンド事業につき、当該事業の拡大を目指し、同社から当該事業を担っていたファンド組成部門を独立させ、2017年４月に設立いたしました。

2017年4月
東京都港区において当社設立
2017年6月
ＳＢＩマネープラザ㈱が2016年９月より行っていたオペレーティング・リース事業に係るファンドを譲受
2017年10月
「第二種金融商品取引業」登録(関東財務局長(金商)第3016号)
2018年1月
貸金業の登録(東京都知事(１)第31678号)
2018年11月
アイルランドの航空機アセットマネージャーであるABL Aviation社と業務提携
2019年1月
小型航空機やヘリコプターの販売・管理を行うゼネラルアビエーション事業を開始
2019年3月
ゼネラルアビエーション事業の拡大を目的として、㈱オートパンサーから吸収分割により、航空機事業を承継
2019年4月
西日本支店(現大阪支店)を開設
2020年12月
デルタ航空向け航空機案件(JOL商品)取扱い開始
2021年6月
福岡支店を開設
2021年8月
名古屋オフィス、高松オフィスを開設

財務データ　

▌主要な経営指標等の推移

決算期2018/32019/32020/32021/32022/3
売上高1746120296
経常益△2△22△728
最終益△2△11△76104
純資産57724132
総資産21222390409298
※単位は億円、21.3から連結決算

▌売上別の売上内訳（2022.3)

▌BPS(1株純資産) / EPS(1株利益)の推移

※株式分割/併合がある場合は遡及し算定。

株主の状況　

株主名持株比率ﾛｯｸｱｯﾌﾟ
SBIﾎｰﾙﾃﾞｨﾝｸﾞｽ㈱91.32%180日
㈱ｵｰﾄﾊﾟﾝｻｰ2.23%180日
久保田 光男(社長)0.48%継続保有
辻･本郷税理士法人0.47%180日
越智会計ｺﾝｻﾙﾃｨﾝｸﾞ㈱0.47%180日
㈱ﾃｨｰｱﾝﾄﾞｴｲﾈｯﾄﾜｰｸ0.47%180日
小栗 正次0.47%180日
階戸 雅博0.32%継続保有
吉原 寛0.27%継続保有
真鍋 修平0.27%継続保有
上記以外3.23% 
（LPS：投資事業有限責任組合）

▌現在の株式総数と株主構成

株式総数：7,428.8 千株（2022年9月13日現在）

?

1.8 ％91.3 ％6.9 ％– ％
132.8 千株6,784.2 千株511.8 千株– 千株
※新株予約権による潜在株式(332千株)を含む。

2IPOの基本情報

スケジュール　

上場承認日9月13日(火)
抽選申込期間10月3日(月)～10月7日(金)
当選発表日10月11日(火)
購入申込期間10月12日(水)～10月17日(月)
上場日10月19日(水)
※証券会社によってスケジュールは異なります。
SUNMONTUEWEDTHUFRISAT
925926927928929930101
102103104105106107108
109101010111012101310141015
1016101710181019102010211022
1023102410251026102710281029

( 抽選申込　当選発表　購入申込　上場日 )

公開株数　

公募株 ？資金調達などを目的に企業が新たに投資家を募集する株式。350,000 株
内訳(新規発行) ？公募株のうち、上場により新たに発行する株式。350,000 株
(自己株式) ？公募株のうち、自社で保有する自社株式。0 株
売出株 ？既存株主が売り出す株式。2,180,000 株
内訳(買取引受) ？売出株のうち、証券会社が株主から買い取って投資家に販売する分。1,850,000 株
(ＯＡ) ？売出株のうち、公募・売出しの数量を超える需要があった場合、証券会社が対象企業の大株主等から一時的に株券を借りて、公募・売出しと同一条件で追加的に投資家に販売する分。公募・売出し数量の15％が上限。330,000 株
公開株 ？新たに証券取引所に上場される企業の株式。ＯＡ分の株式を含む上場される株式の上限。2,530,000 株

（IPO指標）

  時価総額 ？上場時の想定時価総額。上場時の発行済み株式数と想定価格から算出。  資金調達 ？IPOにより企業が新たに調達する資金額。公募株数と想定価格から算出。資金調達額が大きいほど事業拡大にプラスに働くため、IPOの評価は高くなる。 ＯＲ ？オファリング・レシオ(ＯＲ)。発行済み株式数のどの程度を株式市場に放出するかを示す指標。一般的にＯＲが低いほど株式の「レア度」が高まり、初値が高くなりやすい。20～30％が平均値。  公募比率 ？公募・売出し総株数に占める公募株の割合(OR分除く)。公募比率が高いほどIPOが事業拡大にプラスに働くため、IPOの評価は高くなる。
221.9 億円10.4 億円29.5 ％15.9 ％
※時価総額と資金調達額は「想定価格」より算出。

▌上場後の株式総数と株主構成

???

1.7 ％63.4 ％6.6 ％– ％28.3 ％
※新株予約権による潜在株式(332千株)を含む。

幹事証券と抽選本数　

▌幹事証券の引受株式数

証券会社割当率割当株数
大和証券(主幹事)60.87％1,540,000株
みずほ証券21.74％550,000株
SBI証券13.04％330,000株
SMBC日興証券1.74％44,000株
松井証券0.87％22,000株
岩井コスモ証券0.87％22,000株
極東証券0.87％22,000株
合計100%2,530,000株

★ 委託販売による取扱株数（予想）

証券会社委託元取扱株数
ＣＯＮＮＥＣＴ大和15,400株
※取扱株数は過去実績を元に推定。

▌IPOの抽選割合と当選本数（予測）

7%
個人9,240本
抽選1,016本
裁量8,224本
10%
個人4,400本
抽選572本
裁量3,828本
40%
個人2,640本
抽選1,320本
裁量1,320本
9%
個人374本
抽選41本
裁量333本
100%
個人220本
抽選220本
裁量–本
10%
個人220本
抽選22本
裁量198本
100%
個人154本
抽選154本
裁量–本
※抽選割合は過去実績を元に推定。1本=1単元。

star_half
RatingIPOの評価と初値予想

期待度評価点
 7.5 /15点
※★4以上 積極参加　★2~3 参加　★1 不参加

▌注目度・業績評価
　オペレーティング・リース事業に特段の新規性はなく、注目度は低い。前期(22.3)はファンド販売で投資家紹介件数の拡大を図るとともに、JOLの本格的な展開を図った結果、前期比で売上は2.5倍、最終益は賃貸資産等売却による特別利益により104億円を計上。今期(23.3)も航空会社、海運会社等を選定し商品の組成・販売を行うなど、順調に推移。

▌需給・価格評価
　市場への供給額は75億円の中大型案件で、株主には安定株主しかいないものの需給は緩く、初値上昇は厳しめ。同業のJIA(東P)のPERは6.56倍(9/14現在)となっており、価格はやや割安な水準。

《IPOの評価指標》

  供給額 ？投資家がIPOで吸収する金額。公開株数(公募+売出)と想定価格から算出。小さいほど初値は上昇しやすい。  成長率 ？直近の売上高成長率(売上高の前年比)。下段は証券・商品先物取引業(全市場)における成長率の中央値。 ROE ？直近の自己資本利益率(=最終益/純資産)。下段は証券・商品先物取引業(全市場)におけるROEの中央値。 PER ？想定価格を基準にした株価収益率。下段は証券・商品先物取引業(グロース)の単純PER(22.8末時点)。 PBR ？想定価格を基準にした株価純資産倍率。純資産はIPOによる増資分を含む。下段は証券・商品先物取引業(グロース)の単純PBR(22.8末時点)。
75.4 億円146.7 ％78.8 ％2.1 倍1.6 倍
証券・商品-11.8 ％8.1 ％－ 倍9.0 倍
※下段は業種別の数値(成長率とROEは同業他社の平均値)。
aaa

初値予想と結果　

初値予想
（想定価格比）		3,000円（10/12予想）
（+20円 / +.7%）
想定価格 ？正式には想定発行価格。企業の成長戦略や業績、類似企業の株価などを参考に、発行企業と主幹事証券によって設定される。公開価格を決定していくプロセスの目安となる。2,980円
仮条件 ？公開価格がブックビルディング方式で決められる際、引受証券会社があらかじめ提示する価格帯。機関投資家や他の幹事証券会社等のヒアリング結果を勘案し、主幹事証券と発行企業によって決定される。2,800円 ～ 2,980円
公開価格 ？株式を新規に公開した際の公募・売り出し価格。2,980円
初値 ？証券取引所に上場後、最初に取引が成立した値段。
（公開価格比）		3,300円
（+320円 / +10.7％）

▌AIの予測値（10/12更新）

2,878円AI予測の詳細

▌初値騰落率の目安

+.7 ％-3.4 ％+40.5 ％+11.8 ％
(公開価格比)(公開価格比)金融中大型以上


過去のIPO実績　

▌類似案件のIPO実績

銘柄名騰落率 %供給額 億成長率 %ROE %
マーキュリアイン-4.1%17.226.7%18.7%
ジャパンインベス+126.3%10.9305.7%33.4%
FPG0.0%10.3-5.1%17.0%

▌金融業のIPO実績
（銀行・証券、金融商品仲介業など）

金融勝率平均騰落率
40 件
(2007年以降)
70.0 ％
（28件 / 40件）
+40.5 ％
（Q2：+18.0 ％）

（2022/10/12 現在）

金融業の直近IPO

コード/銘柄上場日初値騰落率
7388 ＦＰパートナー2022/9/22+5.8 ％
7386 ＪＷＳ2022/6/23-9.8 ％
7383 ネットプロテ2021/12/15-5.0 ％
7345 APF2021/6/23+216.7 ％
7343 ブロードマインド2021/3/26+93.3 ％

金融のIPO騰落率分布


▌中大型以上のIPO実績
（中大型以上：供給額50億円以上のIPO）

中大型以上勝率平均騰落率
107 件
（2016年以降）
51.4 ％
（55件 / 107件）
+11.8 ％
（Q2：+1.1 ％）

（2022/10/12 現在）

中大型以上の直近IPO

コード/銘柄上場日初値騰落率
6526 ソシオネクスト2022/10/12+5.1 ％
7388 ＦＰパートナー2022/9/22+5.8 ％
9229 サンウェルズ2022/6/27+18.6 ％
9216 ビーウィズ2022/3/2-5.7 ％
4259 エクサウィザ2021/12/23-10.4 ％

中大型以上のIPO騰落率分布


関連記事

トップページに戻る

セカンダリー

24年1月以降のIPO銘柄

（24/09/30 15:00）

銘柄
（上場日）		現在値
（初値）		初値比
（金額差）		地合い
Ａｉロボティクス
247A（9/27）		2,640
2,514		+ 5.0％
+ 126円
アスア
246A（9/26）		940
1,004		- 6.4％
- 64円
キッズスター
248A（9/26）		1,950
2,210		- 11.8％
- 260円
ＩＮＧＳ
245A（9/26）		2,830
2,700		+ 4.8％
+ 130円
グロースエクスパ
244A（9/26）		1,983
1,841		+ 7.7％
+ 142円
リプライオリ
242A（9/25）		1,184
1,398		- 15.3％
- 214円
ＲＯＸＸ
241A（9/25）		1,764
1,941		- 9.1％
- 177円
ＣｒｏｓｓＥ
231A（8/29）		966
1,085		- 11.0％
- 119円
オプロ
228A（8/21）		1,295
1,673		- 22.6％
- 378円
ファベル
220A（7/31）		889
1,190		- 25.3％
- 301円
ハートシード
219A（7/30）		1,585
1,548		+ 2.4％
+ 37円
リベラウェア
218A（7/29）		680
454		+ 49.8％
+ 226円
タイミー
215A（7/26）		1,314
1,850		- 29.0％
- 536円
フィットイージー
212A（7/23）		1,463
1,213		+ 20.6％
+ 250円
カドス
211A（7/18）		2,610
3,210		- 18.7％
- 600円
ＰＲＩＳＭＢｉｏ
206A（7/2）		410
489		- 16.2％
- 79円
ロゴスＨＤ
205A（6/28）		2,777
2,290		+ 21.3％
+ 487円
豆蔵デジタルＨＤ
202A（6/27）		1,293
1,348		- 4.1％
- 55円
ＭＦＳ
196A（6/21）		268
368		- 27.2％
- 100円
タウンズ
197A（6/20）		609
430		+ 41.6％
+ 179円
ポストプライム
198A（6/20）		785
450		+ 74.4％
+ 335円
ＷＯＬＶＥＳ
194A（6/20）		980
875		+ 12.0％
+ 105円
ライスカレー
195A（6/19）		921
1,560		- 41.0％
- 639円
インテグループ
192A（6/18）		3,855
5,940		- 35.1％
- 2,085円
Ｃｈｏｒｄｉａ
190A（6/14）		319
255		+ 25.1％
+ 64円
Ｄ＆Ｍカンパニー
189A（6/11）		839
1,308		- 35.9％
- 469円
アストロスケール
186A（6/5）		1,080
1,281		- 15.7％
- 201円
学びエイド
184A（5/28）		704
1,282		- 45.1％
- 578円
コージンバイオ
177A（4/25）		1,840
2,030		- 9.4％
- 190円
レジル
176A（4/24）		1,487
1,205		+ 23.4％
+ 282円
ウィルスマート
175A（4/16）		1,015
1,580		- 35.8％
- 565円
ハンモック
173A（4/11）		1,171
2,160		- 45.8％
- 989円
イタミアート
168A（4/8）		1,144
2,000		- 42.8％
- 856円
アズパートナーズ
160A（4/4）		1,913
2,923		- 34.6％
- 1,010円
Ｇモンスター
157A（3/29）		641
1,700		- 62.3％
- 1,059円
マテリアルＧ
156A（3/29）		801
1,085		- 26.2％
- 284円
カウリス
153A（3/28）		1,690
2,875		- 41.2％
- 1,185円
情報戦略
155A（3/28）		510
1,021		- 50.0％
- 511円
シンカ
149A（3/27）		973
1,671		- 41.8％
- 698円
ダイブ
151A（3/27）		2,693
3,225		- 16.5％
- 532円
コロンビアＷ
146A（3/27）		3,585
3,745		- 4.3％
- 160円
エルイズビー
145A（3/26）		752
1,553		- 51.6％
- 801円
ソラコム
147A（3/26）		1,317
1,563		- 15.7％
- 246円
ハッチ・ワーク
148A（3/26）		2,485
2,815		- 11.7％
- 330円
ＪＳＨ
150A（3/26）		634
893		- 29.0％
- 259円
イシン
143A（3/25）		1,130
2,234		- 49.4％
- 1,104円
ＳＴＧ
5858（3/21）		1,732
3,215		- 46.1％
- 1,483円
ジンジブ
142A（3/22）		1,062
3,980		- 73.3％
- 2,918円
トライアル
141A（3/21）		3,475
2,215		+ 56.9％
+ 1,260円
光フードサービス
138A（2/28）		3,600
5,850		- 38.5％
- 2,250円
Ｃｏｃｏｌｉｖｅ
137A（2/28）		1,173
3,990		- 70.6％
- 2,817円
ＶＲＡＩＮ
135A（2/22）		2,630
5,190		- 49.3％
- 2,560円
ＶＩＳ
130A（2/8）		1,002
2,001		- 49.9％
- 999円
ＳＯＬＩＺＥ
5871（2/7）		1,834
2,020		- 9.2％
- 186円

一覧へ

IPO 更新中!!
Ｓａｐｅｅｔ　NEW! エイチエムコム　NEW! リガク　NEW! 東京メトロ　NEW! Ｓｃｈｏｏ　NEW! 伸和ＨＤ インターメス 日水コン オルツ ケイ・ウノ シマダヤ Ａｉロボティクス
アーカイブ
にほんブログ村 株ブログへ
ページ上部へ戻る