IPO初値予想：Enjin（7370）

　Enjin（7370）のマザーズへの新規上場が承認されました。ここでは、EnjinのIPOに関する基本情報から投資分析、AIによる初値予測など、詳細なデータをどこよりも早く公開します！！

1企業の基本情報

企業概要　

会社名	Enjin（7370）
所在地	東京都中央区銀座5-13-16 ヒューリック銀座イーストビル8F
従業員数	152人
事業概要	法人／経営者、医療機関／医師向け PR 支援サービスの提供及びマッチングプラットフォームの運営

【企業サイト】[browser-shot url=”https://www.y-enjin.co.jp” width=”150″ height=”100″ image_class=”aligncenter” target=”_blank”]

事業メモ

　主に中小・中堅企業、医療機関を対象に、オウンドメディアである「KENJA　GLOBAL」、「覚悟の瞬間」等の複数のメディアから露出のサポートを行うほか、メディアとのマッチングを、PC・スマートフォン上で行うことができるメディアマッチングサービス「メディチョク」を提供。

財務データ　

業績の推移

（百万円）	2016/5	2017/5	2018/5	2019/5	2020/5
売上高	677	684	865	1,252	1,529
経常利益	38	△1	△3	157	310
当期利益	23	△12	△8	92	300
純資産額	438	426	418	510	810

※連結決算なし。

株主の状況　

株主名	持株比率	ﾛｯｸｱｯﾌﾟ
本田幸大	49.31％	180日間
（株）Ｓ＆Ｓホールディングス	49.31％	180日間
平田佑司	0.30％
多鹿晴雄	0.30％
湯浅直哉	0.20％
小川浩平	0.20％
廣瀬哲夫	0.10％
平田里佳	0.10％
寺崎祐樹	0.10％
添田繁永	0.10％

2IPOの基本情報

公開株数　

公募株数	1,000,000株
売出株数（OA含む）	1,875,000株
公開株数合計	2,875,000株

スケジュール　

抽選申込期間	6月2日(水)～6月8日(火)
当選発表日	6月9日(水)
購入申込期間	6月10日(木)～6月15日(火)
上場日	6月18日(金)

※証券会社によってスケジュールが異なることがあります。

幹事証券　

証券会社	割当率	割当株数
みずほ証券（主幹事）	95.65％	2,750,000株
SBI証券	3.48％	100,000株
楽天証券	0.87％	25,000株

RatingIPOの分析と評価

期待度	評価点
	8.5 /15点

※IPO参加目安:★4以上「積極参加」 ★2~3「参加」 ★1「不参加」

▌テーマ性は十分、成長性は十分
　広告・プロモーション関連のIPOは比較的人気で、注目度は高い。前期（20.5）は増収（22.1%）・増益（226.1%）。今期（21.5）も3Q累計を見る限り増収・増益が固く、成長性は十分。

▌需給は緩めで初値高騰は難しい
　市場への供給額は50億円ほどの中型案件で、需給面はやや緩め。株主にVCは入っておらず、ロックアップも厳しめなのはプラスも、募集株数における売出割合が高めなのはマイナス材料。

供給額億	成長率 %	ROE %	PER 倍	PBR 倍
39.7	22.1	37.5	32.2	4.7

※想定価格を基準に計算。成長率は「売上高」の前年比。

初値予想と結果　

初値予想（想定価格比）	2,500円（＋1,120円 / ＋81.2％）
想定価格	1,380円
仮条件	1,300円 ~ 1,380円
公開価格	1,380円
初値（公開価格比）	2,150円（+770円 / +55.8％）

AIの予測値（参考）　

2,311円

AI予測の詳細

過去の類似案件　

銘柄名	騰落率 %	供給額億	成長率 %	ROE %
ﾈｵﾏｰｹﾃｨﾝｸﾞ	111.4%	8.8	26.1%	55.2%
Macbee Planet	28.3%	21.5	39.4%	47.0%
INCLUSIVE	114.9%	11.2	67.5%	25.8%