IPO初値予想：ビッグツリーテクノロジー＆コンサルティング（4266）⇒上場中止
- 2022/1/4
- IPO企業一覧
ビッグツリーテクノロジー＆コンサルティング（4266）のマザーズへの新規上場が承認されました。ここでは、ビッグツリーテクノロジー＆コンサルティングのIPOに関する基本情報から投資分析、AIによる初値予測など、詳細なデータをどこよりも早く公開します！！
1企業の基本情報
企業概要
| 会社名 | ビッグツリーテクノロジー＆コンサルティング（4266） |
|---|---|
| 所在地 | 東京都港区三田三丁目 13 番 16 号 |
| 従業員数 | 380人 |
| 事業概要 | クラウド・AI・RPA・デジタルマーケティングなどの最新技術を活用した、ITコンサルティング・システム開発によるDX推進支援 |
【企業サイト】
https://www.bigtreetc.com/
事業メモ
「Cloud」「AI(人工知能)」「Digital Marketing」「RPA」「人材プラットフォーム」のコアサービスを提供することで、各業界の会社のDXを強力に推し進める。特に、難易度の高い中規模案件にフォーカスし、競争力のあるDX推進企業に対して顧客体験開発や業務アプリケーション開発、クラウド活用を一気通貫のサービスで提供。
財務データ
業績の推移
| 益（百万円） | -/- | -/- | -/- | 2019/12 | 2020/12 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上収益 | – | – | – | 6,007 | 6,456 |
| 営業利益 | – | – | – | 1,080 | 917 |
| 当期利益 | – | – | – | 751 | 633 |
| 純資産額 | – | – | – | 3,755 | 4,395 |
※19.12から連結決算。
株主の状況
| 株主名 | 持株比率 | ﾛｯｸｱｯﾌﾟ |
|---|---|---|
| インテグラル３号投資事業有限責任組合 | 58.55% | 180日間or1.5倍 |
| 大木 塁 | 11.23% | 180日間or1.5倍 |
| Innovation Alpha L.P. | 9.29% | 180日間or1.5倍 |
| 杉山 健（社長） | 4.01% | 180日間or1.5倍 |
| インテグラル（株） | 3.57% | 180日間or1.5倍 |
| 巻口 祐樹 | 0.74% | 継続保有 |
| 水本 健太郎 | 0.74% | 継続保有 |
| 村武 真后 | 0.51% | 継続保有 |
| 鵜飼 一夫 | 0.51% | 継続保有 |
| 安達 邦彦 | 0.51% | 継続保有 |
2IPOの基本情報
公開株数
| 公募株数 | 60,000株 |
|---|---|
| 売出株数（OA含む） | 4,213,400株 |
| 公開株数合計 | 4,273,400株 |
スケジュール
| 抽選申込期間 | 1月20日(木)～1月26日(水) |
|---|---|
| 当選発表日 | 1月27日(木) |
| 購入申込期間 | 1月28日(金)～2月2日(水) |
| 上場日 | 2月4日(金) |
※証券会社によってスケジュールが異なることがあります。
幹事証券
| 証券会社 | 割当率 | 割当株数 |
|---|---|---|
| 三菱UFJMS証券(主幹事) | -％ | -株 |
| 大和証券 | -％ | -株 |
| SMBC日興証券 | -％ | -株 |
| 野村證券 | -％ | -株 |
| SBI証券 | -％ | -株 |
| マネックス証券 | -％ | -株 |
| 岩井コスモ証券 | -％ | -株 |
| あかつき証券 | -％ | -株 |
| 楽天証券 | -％ | -株 |
| 岡三証券 | -％ | -株 |
| 松井証券 | -％ | -株 |
| いちよし証券 | -％ | -株 |
| 丸三証券 | -％ | -株 |
| 極東証券 | -％ | -株 |
RatingIPOの分析と評価
| 期待度 | 評価点 |
|---|---|
| 7.0 /15点 |
※IPO参加目安:★4以上「積極参加」 ★2~3「参加」 ★1「不参加」
▌業績は堅調に推移
DX関連のIPOは人気化しやすく、「クラウド」「AI」といったテーマ性もあるため、注目度は高い。また、国内DX市場は年率24.7％での成長が見込まれており、成長性も十分。今期(21.12)は、特に小売・流通業及び官公庁の顧客からのクラウド関連の受注が堅調で、3Q累計で売上は前年同期比13.8％増、当期利益は同54.0％増で着地。
▌大型案件で初値は苦戦
市場への供給額は200億円超の大型案件で、株主にVCも入っており、初値の大幅上昇は難しい。募集株数の大部分が売出となり、VCの上場ゴール感の強いIPOとなるのもマイナス。
| 供給額 億 | 成長率 % | ROE % | PER 倍 | PBR 倍 |
|---|---|---|---|---|
| 213.7 | 7.5 | 14.4 | 55.5 | 7.6 |
※想定価格を基準に計算。成長率は「売上高」の前年比。
初値予想と結果
| 初値予想 （想定価格比） | 6,000円（1/13予想） （+1,000円 / +20.0%） |
|---|---|
| 想定価格 | 5,000円 |
| 仮条件 | -円 ~ -円 |
| 公開価格 | -円 |
| 初値 （公開価格比） | -円 （-円 / -％） |
過去のIPO実績
▌類似案件のIPO実績
| 銘柄名 | 騰落率 % | 供給額 億 | 成長率 % | ROE % |
|---|---|---|---|---|
| アジアクエスト | +130.5% | 10.4 | 15.2% | 32.1% |
| フレクト | +127.8% | 12.8 | -11.2% | -80.2% |
| コアコンセプト | +101.1% | 14.3 | 16.1% | 17.5% |
▌業務効率のIPO実績
（DXなど自動化・効率化を目的とした製品開発や支援事業）
| 業務効率 | 勝率 | 平均騰落率 | |||
|
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（2022/1/13 現在）
業務効率の直近IPO
| コード/銘柄 | 上場日 | 初値騰落率 |
|---|---|---|
| 4261 アジアクエス | 2021/12/27 | +130.5 ％ |
| 4414 フレクト | 2021/12/10 | +127.8 ％ |
| 4379 Photosynth | 2021/11/5 | -6.0 ％ |
| 4374 ロボペイ | 2021/9/28 | +100.3 ％ |
| 4372 ユミルリンク | 2021/9/22 | +71.1 ％ |
業務効率のIPO騰落率分布
▌中大型以上のIPO実績
（中大型以上：供給額50億円以上のIPO）
| 中大型以上 | 勝率 | 平均騰落率 | |||
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（2022/1/13 現在）
中大型以上の直近IPO
| コード/銘柄 | 上場日 | 初値騰落率 |
|---|---|---|
| 4259 エクサウィザ | 2021/12/23 | -10.4 ％ |
| 9522 リニューJ | 2021/12/22 | -7.6 ％ |
| 4419 Finatext | 2021/12/22 | -23.3 ％ |
| 2585 LDC | 2021/12/21 | -7.0 ％ |
| 6524 湖北工業 | 2021/12/21 | +32.5 ％ |
中大型以上のIPO騰落率分布